La DSC, o copertura del servizio del debito, è una componente fondamentale di tutti i prestiti alle imprese. I prestatori commerciali non sono investitori. Mentre sperano che la tua attività abbia successo, i prestatori si concentrano sul rimborso del prestito. La copertura del servizio del debito misura la tua capacità di rimborsare il prestito che desideri. La maggior parte delle banche ha un rapporto DSC minimo che le aziende devono soddisfare per essere approvate. Se la tua azienda soddisfa o supera questo rapporto DSC e ha un buon credito, dovresti ottenere il prestito aziendale che desideri.
DSC
DSC misura semplicemente la capacità della tua azienda di effettuare i pagamenti dei prestiti in tempo. Ad esempio, se il tuo reddito netto reale (in contanti) è di $ 10,000 all'anno e il tuo prestito aziendale ti costa $ 8,000 all'anno per capitale e interessi, hai un flusso di cassa sufficiente per pagare il tuo debito. Tuttavia, se avessi $ 7,000 all'anno di reddito netto in contanti, non potresti permetterti il prestito che desideri, poiché dovresti trovare $ 1,000 in contanti altrove per soddisfare il servizio del debito di $ 8,000 all'anno.
Rapporto di copertura del servizio del debito (DSCR)
Le banche utilizzano il DSCR per prendere decisioni sulle richieste di prestito aziendale. I prestatori di solito stabiliscono DSCR minimi per considerare l'approvazione dei prestiti aziendali. Il DSCR viene calcolato dividendo il reddito di cassa netto annuo totale per il servizio del debito annuale totale. Ad esempio, se la tua azienda genera un reddito netto di cassa reale - dopo aver sottratto le aggiunte non in contanti al reddito lordo - di $ 10,000 e il tuo potenziale prestito costerà $ 8,000 all'anno, il tuo DSCR è 1.25. Dividendo $ 10,000 per $ 8,000 si ottiene questo risultato.
DSCR minimi tipici
Sebbene la tua azienda abbia ovviamente bisogno di un reddito netto di cassa almeno pari al servizio del debito, la maggior parte degli istituti di credito desidera un DSCR superiore a 1.00. La maggior parte delle banche desidera un DSCR di 1.25 o superiore per giustificare l'approvazione del prestito. I prestatori aggressivi nelle economie in forte espansione potrebbero essere contenti di un DSCR di 1.15, ma 1.25 è un rapporto più sicuro da raggiungere. Durante le economie in calo, molte banche aumentano il loro DSCR minimo a 1.35 o superiore per una maggiore protezione contro il default dei prestiti.
DSC nei piani aziendali
Le aziende che necessitano di prestiti devono redigere piani aziendali per istituti di credito commerciali. Una componente importante dei piani aziendali sono le proiezioni finanziarie del proprietario per i prossimi tre-cinque anni. Queste proiezioni dovrebbero includere la visualizzazione di un DSC sufficiente o la visualizzazione di un DSCR di 1.25 o superiore, in base al costo annuale del prestito di cui hai bisogno. Non includere una stima di DSC come parte delle previsioni comporta quasi certamente un rifiuto dell'applicazione. Mostrare un reddito sufficiente per soddisfare il costo previsto del prestito aiuta il prestatore a considerare favorevolmente la tua domanda.
Avviso DSC
Quando esegui i tuoi calcoli, esamina attentamente le tue prestazioni aziendali storiche e previste. Ad esempio, se la tua azienda ha avuto un reddito netto di cassa di $ 10,000 all'anno negli ultimi tre anni e il servizio del debito costerà $ 11,000 all'anno, devi dimostrare che ricevendo il prestito richiesto, il tuo reddito netto aumenterà in modo da avere un DSCR di 1.25 o sopra. Preparati a spiegare le ragioni di questo aumento di reddito al tuo funzionario di banca. Se la banca considera la tua proiezione semplicemente come una "lista dei desideri" senza prove, rischi di rifiutare la tua richiesta di prestito.