Non importa quanto sia redditizia un'azienda, se non può pagare le bollette come dovuto, andrà incontro a guai. Pertanto, la liquidità di un'azienda, ovvero la facilità con cui può adempiere ai suoi impegni imminenti, è importante sia per i proprietari che per gli investitori. È possibile utilizzare diversi rapporti per misurare la liquidità di un'azienda.
Rapporto di corrente
Il più fondamentale dei rapporti di liquidità è il rapporto corrente, chiamato anche rapporto del capitale circolante. Il rapporto attuale è uguale alle attività correnti di una società diviso per le sue passività correnti. Le attività correnti si riferiscono a qualsiasi liquidità della società più le attività che potrebbero essere convertite in contanti entro il prossimo anno, inclusi titoli negoziabili, inventario, conti attivi e spese anticipate. Le passività correnti includono solo i pagamenti del debito richiesti nel prossimo anno. È preferibile un rapporto di corrente di due o maggiore. Ad esempio, se una società ha 3 milioni di dollari di attività correnti e 1.5 milioni di dollari di passività correnti, dividere 3 milioni di dollari per 1.5 milioni di dollari per ottenere un rapporto corrente di 2.
Quick Ratio
Il rapporto rapido è simile al rapporto corrente perché utilizza ancora le passività correnti come denominatore, ma esclude le scorte e le spese prepagate dal numeratore perché sono più difficili da trasformare in contanti. I rapporti rapidi dovrebbero essere maggiori di uno per garantire che la società possa adempiere ai propri obblighi di debito. Ad esempio, supponiamo che dei 3 milioni di dollari di attività correnti della società, 800,000 dollari siano l'inventario e le spese prepagate. Per calcolare il rapporto rapido, dividi $ 2.2 milioni per $ 1.5 milioni di passività correnti per ottenere un rapporto rapido di 1.47.
Rapporto di cassa
Il rapporto di cassa è il test più rigoroso dei tre rapporti perché mantiene le passività correnti come denominatore ma include solo contanti e titoli facilmente negoziabili nel numeratore perché sono le uniche attività che possono essere trasformate istantaneamente in contanti vendendole sul mercato aperto . Ad esempio, supponiamo che una società abbia 1.6 milioni di dollari in contanti e titoli negoziabili e 1.5 milioni di dollari di passività correnti. Il rapporto di cassa è pari a $ 1.6 milioni diviso per $ 1.5 milioni, o 1.07.
Ricerca di dati finanziari
Se sei titolare di un'azienda, puoi trovare tutte le informazioni necessarie per il calcolo dei vari rapporti sul tuo bilancio. Le società quotate in borsa hanno obblighi di informativa finanziaria, che le obbligano a rendere disponibili determinate informazioni al pubblico in generale. Quindi, se stai pensando di investire in una società del genere, puoi ottenere il bilancio della società e utilizzare tali informazioni. Se invece la società non è quotata in borsa e non sei un proprietario, non puoi vedere il bilancio senza il permesso del proprietario.